周一晚間，中國恒大在港交所發(fā)布公告稱，恒大地產(chǎn)已與深深房控股股東深投控訂立了一份合作協(xié)議。合作協(xié)議規(guī)定，將通過深深房以發(fā)行人民幣普通股（即A股）及/或支付現(xiàn)金的方式購買境內(nèi)附屬公司凱隆置業(yè)持有的恒大地產(chǎn)100%股權(quán)，從而使凱隆置業(yè)成為深深房的控股股東。深深房及深投控同意，在正式協(xié)議簽署之前，恒大地產(chǎn)可引入總金額約300億元人民幣的戰(zhàn)略投資者。

今天下午，中國恒大臨時停牌，彼時并未公布停牌的原因。不過，鑒于之前有傳聞稱“恒大或買殼深深房A”，所以，當中國恒大宣布停牌時，市場便猜測此次停牌與深深房A重組有關(guān)。

今年9月29日晚間，A股上市公司深深房A發(fā)布公告，確認公司正在籌劃重大資產(chǎn)重組。當時有媒體報道，深深房A目前籌劃的事項極有可能涉及到“賣殼”事項，即第三方企業(yè)通過資產(chǎn)置換或股權(quán)受讓等方式入主深深房A，而該第三方企業(yè)疑似恒大。

資料顯示，中國恒大在2009年在港股上市。而成功在港股上市之后，坊間一直有傳言稱恒大有在A股借殼的想法。

進入今年一季度后，恒大在近期的A股市場上資本運作開始明顯地頻繁起來，高調(diào)開啟了“買買買”模式——不僅通過受讓國有股東股權(quán)入主嘉凱城，還三度舉牌廊坊發(fā)展，更是加入到了萬科的股權(quán)混戰(zhàn)之中。

據(jù)統(tǒng)計，今年一季度開始，中國恒大及恒大人壽兩個平臺一共買入了13家A股上市公司股票，涉及房地產(chǎn)、旅游、游戲、風電等多個行業(yè)，自此A股涌現(xiàn)了一個新名詞——恒大概念股。據(jù)不完全統(tǒng)計，恒大目前在A股的投資成本超過200億元。

在這些恒大概念股中，最著名的當屬萬科A了。截至目前，恒大持有的萬科達公司全部股份的6.82%，成為萬科的第三大股東。

值得一提的是，據(jù)路透報道原因房地產(chǎn)咨詢機構(gòu)易居中國EJ.N旗下克而瑞信息集團（CRIC）的最新數(shù)據(jù)顯示，前三季中國恒大以2805.6億元人民幣銷售額躍居國內(nèi)房企首位，而此前一直稱冠的萬科則因股權(quán)紛爭影響其近期房產(chǎn)銷售，退居第二位。

以下為恒大公告全文：

本公告由中國恒大集團（「本公司」）依照《香港聯(lián)合交易所有限公司證券上市規(guī)則》（「上市規(guī)則」）第13.09條以及香港法例第571章《證券及期貨條例》（「證券及期貨條例」）第XIVA部內(nèi)幕消息條文刊發(fā)。

建議重組

本公司董事會（「董事會」）謹此通知本公司股東和投資者，本公司境內(nèi)附屬公司廣州市凱隆置業(yè)有限公司（「凱隆置業(yè)」）與恒大地產(chǎn)集團有限公司（「恒大地產(chǎn)」）于二零一六年十月三日與深圳經(jīng)濟特區(qū)房地產(chǎn)（集團）股份有限公司（「深深房」）（深圳證券交易所A股股份代號：000029；B股股份代號：200029）及其控股股東深圳市投資控股有限公司（「深投控」）訂立了一份合作協(xié)議（「合作協(xié)議」）。合作協(xié)議規(guī)定，以訂立正式交易協(xié)議為前提，將通過深深房以發(fā)行人民幣普通股（即A股）及╱或支付現(xiàn)金的方式購買凱隆置業(yè)持有的恒大地產(chǎn)100%股權(quán)（「目標資產(chǎn)」）從而使凱隆置業(yè)成為深深房的控股股東的交易（「建議重組交易」）。

深深房及深投控均為本公司的獨立第三方，深深房主要從事物業(yè)的持有和開發(fā)。

合作協(xié)議的各方同意，將秉誠洽談并盡其合理努力促成建議重組交易的完成。建議重組交易的條款應(yīng)以正式交易協(xié)議為準，如果訂立該正式交易協(xié)議，本公司將根據(jù)上市規(guī)則的規(guī)定刊發(fā)公告。合作協(xié)議不構(gòu)成目標資產(chǎn)的正式轉(zhuǎn)讓，具體重組方案及相關(guān)交易條款以交易各方正式簽署的重大資產(chǎn)重組協(xié)議為準。

排他性

各方亦同意自合作協(xié)議簽署之日起七個月內(nèi)進行排他性洽談。排他期內(nèi)，各方同意不再與其他方進行與建議重組交易目的類似或相關(guān)的協(xié)商、談判或簽署任何文件。若合作協(xié)議提前終止，各方在合作協(xié)議終止后不受上述排他期條款的限制。

業(yè)績承諾及補償

根據(jù)標的資產(chǎn)的業(yè)務(wù)發(fā)展計劃和行業(yè)發(fā)展狀況，基于目前的土地儲備、現(xiàn)有房地產(chǎn)項目的預(yù)售情況、開發(fā)進度、完工進度，對標的資產(chǎn)未來三年（2017 –2019年）預(yù)期合約銷售額分別約為人民幣4500億元、人民幣5000億元、人民幣5500億元，預(yù)期營業(yè)收入分別約為人民幣2800億元、人民幣3480億元、人民幣3800億元，預(yù)期扣除非經(jīng)常性損益的歸屬于母公司所有者的凈利潤分別約為人民幣243億元、人民幣308億元、人民幣337億元。

凱隆置業(yè)將按照適用法律法規(guī)及規(guī)范性文件的相關(guān)規(guī)定以及市場慣例，對目標資產(chǎn)2017年度、2018年度、2019年度（「業(yè)績承諾期」）的業(yè)績作出承諾，預(yù)期業(yè)績承諾期扣除非經(jīng)常性損益的歸屬于母公司所有者的凈利潤累計約為人民幣888億元。若在業(yè)績承諾期滿后，標的資產(chǎn)的實際利潤不足承諾業(yè)績，則凱隆置業(yè)應(yīng)按照監(jiān)管部門的規(guī)定和認可的方式進行補償。各方亦同意將就標的資產(chǎn)實際利潤不足承諾業(yè)績的情況簽訂《業(yè)績承諾補償協(xié)議》，并據(jù)此實施業(yè)績承諾及補償。

標的資產(chǎn)的定價原則

根據(jù)合作協(xié)議，目標資產(chǎn)的交易價格以具備相關(guān)證券從業(yè)資格的資產(chǎn)評估機構(gòu)評估并經(jīng)深圳市人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會備案╱核準的評估結(jié)果加上評估基準日至建議重組交易正式協(xié)議簽署日期間恒大地產(chǎn)現(xiàn)金增資金額之和為基礎(chǔ)，由交易各方協(xié)商確定。

股份發(fā)行價格

本次建議重組交易深深房發(fā)行予凱隆置業(yè)作為對價的股份的發(fā)行價將不低于市場參考價的90%，市場參考價為審議建議重組交易的深深房董事會決議公告日前20個交易日、60個交易日或120個交易日的深深房A股股票交易均價之一，具體發(fā)行價格由交易各方協(xié)商確定。

私募引資

深深房及深投控同意，在正式協(xié)議簽署之前，恒大地產(chǎn)可引入總金額約300億人民幣的戰(zhàn)略投資者。引入戰(zhàn)略投資者后，建議重組對象將相應(yīng)調(diào)整。

建議重組之原因及利益

董事會相信，建議重組可讓市場更加正面、合理評估公司的應(yīng)有價值，并為本公司提供多渠道籌資平臺，符合本公司的利益。

上市規(guī)則之影響

倘建議重組落實，其將會構(gòu)成本公司在上市規(guī)則下須予公布的交易，并需經(jīng)本公司股東批準。根據(jù)上市規(guī)則之第15項應(yīng)用指引的適用規(guī)定，建議重組構(gòu)成分拆上市，將需要向香港聯(lián)合交易所有限公司取得分拆上市方案的同意。

建議重組的最終方案與交易細節(jié)，以交易各方最終簽署的正式協(xié)議為準，且需獲得以下批準：(1)深深房董事會、監(jiān)事會（如需）、股東大會對建議重組的批準；(2)深深房股東大會同意凱隆置業(yè)免于因本次交易發(fā)出全面收購要約；(3)本公司董事會、股東大會對本次交易的批準；(4)深圳市國資委對標的資產(chǎn)評估結(jié)果的核準╱備案；(5)深圳市政府、深圳市國資委對建議重組的批準；(6)建議重組通過商務(wù)部經(jīng)營者集中反壟斷審查；(7)中國證券監(jiān)督管理委員會對建議重組的核準；(8)本次交易獲得香港聯(lián)合交易所有限公司（以下簡稱‘‘香港聯(lián)交所’’）關(guān)于本公司分拆上市申請的同意并豁免本公司為其股東提供認購深深房股份的機會；及(9)法律法規(guī)所要求的其他有權(quán)機構(gòu)的批準╱備案。

本公司將根據(jù)上市規(guī)則和證券及期貨條例的規(guī)定，于適當時及╱或按要求刊發(fā)關(guān)于建議重組的進一步公告本公司的股東及其他投資者應(yīng)注意，建議重組受限于正式協(xié)議的簽署以及監(jiān)管機構(gòu)和公司內(nèi)部的各種批準。本公司股東及其他投資者于買賣本公司的證券時務(wù)須審慎行事。

恢復(fù)買賣

應(yīng)本公司之要求，本公司之股份及債務(wù)證券已于二零一六年十月三日下午一時正短暫停止買賣，以待刊發(fā)此公告。本公司已向聯(lián)交所申請自二零一六年十月四日日上午九時正起恢復(fù)買賣本公司股份及債務(wù)證券。

恒大概念股：廊坊發(fā)展、嘉凱城、深深房A、騰達建設(shè)、粵宏遠A、萬科A、金螳螂、寶鷹股份、金科股份。